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| 吸收合并案例 |
| 發(fā)布時間：2011/11/21 來源： 閱讀次數(shù)：1004 |
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| 稅收籌劃不可顧此失彼──一個吸收合并案例引發(fā)的思考 稅收籌劃是一個復(fù)雜的系統(tǒng)工程，一個籌劃方案會涉及方方面面的人員和組織，對于實踐中的稅務(wù)師而言，一個理論上的完美方案和一個可操作的技術(shù)性藍圖有時距離的遙遠超出常人的想象。筆者從一個以稅收籌劃為目的吸收合并案探索理論方案和操作藍圖之間的距離。 一、案例介紹 1、財務(wù)狀況 甲酒店有限公司有限公司，系某集團所屬乙開發(fā)公司投資的一家四星級酒店有限公司，承擔(dān)著乙公司開發(fā)樓盤會所的部分功能（以上企業(yè)都是內(nèi)資企業(yè)）。截至2006年10月31日，甲酒店有限公司帳面資產(chǎn)、負債及所有者權(quán)益如下表（單位：萬元）： 資產(chǎn) 金額 負債及所有者權(quán)益 金額 貨幣資金 29.13 預(yù)收帳款 37.27 應(yīng)收帳款 94.91 應(yīng)付帳款 257.72 預(yù)付帳款 5.09 其他應(yīng)付款5,734.70 其他應(yīng)收款 39.25 應(yīng)付工資 15.98 存貨 93.51 應(yīng)交稅金 90.04 待攤費用 25.45 預(yù)提費用 10.07 固定資產(chǎn)凈值4,136.77 負債合計 6,145.79 遞延資產(chǎn) 104.90 實收資本 1,200.00 未分配利潤 2,816.78 所有者權(quán)益合計 -1,616.78 資產(chǎn)總計 4,529.01 負債及所有者權(quán)益合計 4,529.01 注：甲酒店有限公司所欠債務(wù)主要是乙公司的股東借款 甲酒店有限公司自設(shè)立以來，歷年經(jīng)審核可用稅前利潤彌補的虧損情況如下表（單位：萬元）： 年度 可稅前彌補的虧損 2001 821.90 2002 316.46 2003 427.27 2004 349.15 2005 259.73 合計 2,174.51 甲酒店有限公司2001年度虧損821.90萬元，按照稅法只能以2006度實現(xiàn)的利潤彌補，而甲酒店有限公司2006年仍持續(xù)虧損，其自身無法對該虧損予以彌補，因此該集團決定進行適當(dāng)?shù)幕I劃重組，使甲酒店有限公司以前年度的虧損能在法定彌補期間內(nèi)（前五年）得到彌補。 2、重組目標 （1）．酒店有限公司能得以持續(xù)經(jīng)營（不通過清算程序）； （2）．以前年度及以后年度的虧損能在稅前得到彌補； （3）．在法律上和稅收政策上不存在障礙； （4）．重組成本（涉稅金額、中介費用等）較小。 二、方案設(shè)計之吸收合并 根據(jù)《關(guān)于企業(yè)合并分立業(yè)務(wù)有關(guān)所得稅問題的通知》（國稅發(fā)【2000】119號 ） 1、合并企業(yè)支付給被合并企業(yè)或其股東的收購價款中，除合并企業(yè)股權(quán)以外的現(xiàn)金、有價證券和其他資產(chǎn)（以下簡稱非股權(quán)支付額），不高于所支付的股權(quán)票面價值（或支付的股本的賬面價值）２０％的，經(jīng)稅務(wù)機關(guān)審核確認，當(dāng)事各方可選擇按下列規(guī)定進行所得稅處理： 被合并企業(yè)不確認全部資產(chǎn)的轉(zhuǎn)讓所得或損失，不計算繳納所得稅。被合并企業(yè)合并以前的全部企業(yè)所得稅納稅事項由合并企業(yè)承擔(dān)，以前年度的虧損，如果未超過法定彌補期限，可由合并企業(yè)繼續(xù)按規(guī)定用以后年度實現(xiàn)的與被合并企業(yè)資產(chǎn)相關(guān)的所得彌補。具體按下列公式計算：某一納稅年度可彌補被合并企業(yè)虧損的所得額＝合并企業(yè)某一納稅年度未彌補虧損前的所得額×（被合并企業(yè)凈資產(chǎn)公允價值÷合并后合并企業(yè)全部凈資產(chǎn)公允價值）。 2、如被合并企業(yè)的資產(chǎn)與負債基本相等，即凈資產(chǎn)幾乎為零，合并企業(yè)以承擔(dān)被合并企業(yè)全部債務(wù)的方式實現(xiàn)吸收合并，不視為被合并企業(yè)按公允價值轉(zhuǎn)讓、處置全部資產(chǎn)，不計算資產(chǎn)的轉(zhuǎn)讓所得。合并企業(yè)接受被合并企業(yè)全部資產(chǎn)的成本，須以被合并企業(yè)原賬面凈值為基礎(chǔ)確定。被合并企業(yè)的股東視為無償放棄所持有的舊股。 該集團決定由乙公司以承擔(dān)甲酒店有限公司全部債務(wù)的方式實施合并，其性質(zhì)系母公司吸收合并子公司，實質(zhì)是零對價獲得甲酒店有限公司的股權(quán)，以達到將甲酒店有限公司虧損轉(zhuǎn)移到乙公司在法定彌補期間內(nèi)（五年）得到彌補的目的。 該方案實施時當(dāng)?shù)囟悇?wù)機關(guān)和該集團稅務(wù)師產(chǎn)生了如下爭議： 1、該方案實質(zhì)是乙公司零對價獲得甲酒店有限公司的股權(quán)，甲酒店有限公司股東無償放棄股權(quán)，屬于上述119號文件規(guī)定2的情形，但文件2并沒有明確規(guī)定以前年度虧損的處理方式。 2、即使認為該方案可按上述119號文件規(guī)定1處理，根據(jù)某一納稅年度可彌補被合并企業(yè)虧損的所得額＝合并企業(yè)某一納稅年度未彌補虧損前的所得額×（被合并企業(yè)凈資產(chǎn)公允價值÷合并后合并企業(yè)全部凈資產(chǎn)公允價值），因為被合并的甲酒店有限公司凈資產(chǎn)為負數(shù)，按上述公式計算，稅務(wù)機關(guān)認為乙公司無法對原甲酒店有限公司結(jié)轉(zhuǎn)過來的虧損予以彌補。 該集團稅務(wù)師主張“被合并企業(yè)凈資產(chǎn)公允價值”可以用合并企業(yè)承擔(dān)的被合并企業(yè)的債務(wù)額來代替。稅務(wù)機關(guān)認為這種提法在現(xiàn)行稅法中沒有明確的規(guī)定作為依據(jù)，難以認可。 3、主管稅務(wù)部門認為與企業(yè)合并所得稅處理相關(guān)文件均是針對非關(guān)聯(lián)企業(yè)作出，關(guān)聯(lián)企業(yè)如何實施，由于相關(guān)執(zhí)法依據(jù)和經(jīng)驗均有所欠缺，因而難以在2006年度內(nèi)審批。 而甲酒店有限公司2001年度虧損821.90萬元超過2006年就不得彌補。 隨著虧損彌補最后期限的逼近，該集團放棄了吸收合并案。做了另一個替代方案---投資方案。 三、方案設(shè)計之投資 根據(jù)《關(guān)于企業(yè)股權(quán)投資業(yè)務(wù)若干所得稅問題的通知》（國稅發(fā)【2000】118號） 1、企業(yè)以經(jīng)營活動的部分非貨幣性資產(chǎn)對外投資，包括股份公司的法人股東以其經(jīng)營活動的部分非貨幣性資產(chǎn)向股份公司配購股票，應(yīng)在投資交易發(fā)生時，將其分解為按公允價值銷售有關(guān)非貨幣性資產(chǎn)和投資兩項經(jīng)濟業(yè)務(wù)進行所得稅處理，并按規(guī)定計算確認資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓所得或損失。 2、被投資企業(yè)接受的上述非貨幣性資產(chǎn)，可按經(jīng)評估確認后的價值確定有關(guān)資產(chǎn)的成本。 該集團決定實施如下方案：將甲酒店有限公司資產(chǎn)進行評估后，再配上與評估值接近的負債，與集團關(guān)聯(lián)度不高的其他公司A共同投資設(shè)立新公司B，隨后A以象征性價格收購甲酒店有限公司所擁有的B公司的全部股權(quán)。原甲酒店有限公司在上述重組完成后予以清算注銷，乙公司再擇時以免稅合并方式吸收合并B公司，先讓甲酒店有限公司彌補虧損，然后吸收合并B公司以避開關(guān)聯(lián)方交易。 這是一個設(shè)計精妙的方案，較原方案多了些步驟但也為該集團爭取了時間和避開了形式上的關(guān)聯(lián)方交易?？墒窃绞蔷畹姆桨冈绞翘岣吡瞬僮鞯膹?fù)雜度和難度。 首先，產(chǎn)生了資產(chǎn)評估費用。 其次，B公司新設(shè)遇到了困難。資產(chǎn)+債務(wù)的投資方式雖然新公司法未有明文禁止，但工商部門謹慎認可這種設(shè)立的方式。經(jīng)過多次協(xié)調(diào)，雖然工商部門最終認可了這種方式，但溝通成本已經(jīng)超出方案設(shè)計時的預(yù)期。 另外根據(jù)新公司法的規(guī)定，貨幣出資金額不得低于公司注冊資本的百分之三十。A公司應(yīng)投入適量的貨幣資產(chǎn)（視酒店有限公司行業(yè)對注冊資本的要求而定），在房地產(chǎn)市場銀根緊縮的金融政策下，增加了該方案的操作成本。 至此這個以節(jié)稅為目的的籌劃方案所增加的稅外溝通成本已經(jīng)超出企業(yè)的預(yù)期，稅外溝通成本大大減少了稅收籌劃的節(jié)稅收益。 四、由此引發(fā)的思考 這個方案的一波三折折射出了稅收籌劃的復(fù)雜性和系統(tǒng)性。一個稅收籌劃方案不能停留在財稅法規(guī)意義上的可行即可，它需要更細節(jié)的思考和推敲。稅收只是企業(yè)經(jīng)營的一種成本或者收益，稅收籌劃的目的是增加企業(yè)的凈價值而不僅是增加企業(yè)的稅收價值。稅收設(shè)計本身也會帶來意想不到的成本，越是精妙的方案在節(jié)稅的同時越會帶來更多的稅收外成本。稅收籌劃不可顧此失彼。 |
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